Архив метки: россияне

Почему в России не любят копить на пенсию?

Рубль обрушится, по облигациям будет дефолт, недвижимость рухнет в цене и еще несколько отговорок

За свою практику я написала, наверное, несколько десятков статей на тему инвестиций для пассивного дохода, в том числе на пенсию. И всегда на них обрушивался шквал негативных комментариев, наиболее частным из которых был «а все равно все сгорит, ни во что вкладывать нельзя». В итоге логика такая: копить, куда-то размещать накопленный капитал нет смысла, так как все равно все потеряешь, поэтому ничего откладывать и не будем. Имеет ли резон такая логика? Предлагаю порассуждать.

Рубль обрушится

Да, действительно, российская валюта нестабильна. Да, у нас достаточно высокая инфляция, но в целом никаких 200% годовых нет и в помине: да, были 1990-е с инфляцией свыше 100% за год, был 1998 год с инфляцией под 100%, но с 2008 года по нынешний 2017 год средний темп инфляции был около 9% годовых.

Если размещать рублевые накопления хотя бы даже в облигации, то вполне можно сохранить покупательную способность рубля (про возражение «облигации дефолтнут» будет ниже).

Вы можете возразить, что с падением рубля к иностранным валютам все расходы, связанные с валютой, возросли многократно. Но тогда есть отличный совет про валютную диверсификацию, благо валюту можно купить на бирже по рыночному курсу, одновременно с размещением рублевых активов в инструменты с доходностью выше инфляции. Только помните, что валюта тоже подвержена инфляции, так что одной покупки валюты мало — нужно ее разместить в инструменты с доходностью выше инфляции (т. е. выше 1-2%).
Читать далее

Метки: , , , , , , , , , , , , , |

Почему доходы россиян снижаются даже при рекордно низкой инфляции

ВВП стоит, доходы падают

Как следует из данных Росстата, в марте реальные располагаемые доходы сократились на 2,5% год к году. Месяцем ранее спад составил 3,8%. В результате восьмипроцентный рост в начале года, обеспеченный единовременной выплатой пенсионерам 5 000 рублей, был перечеркнут: по итогам квартала показатель снова ушел в минус — на 0,2%.

Такая статистика вызвала некоторое удивление аналитиков, опрошенных Банки.ру: эксперты ожидали куда меньшего падения доходов за март. Тем не менее существенного роста доходов населения, с их точки зрения, к концу года ждать не приходится.
С осени прошлого года по сравнению с кризисным периодом 2014—2015 годов годовой ВВП демонстрирует постепенное восстановление.

Так, в IV квартале прошлого года ВВП впервые за два года показал рост — на 0,3%, в январе 2017-го вырос на 0,8% год к году, в феврале сократился на 1,7%, а в марте показал нулевую динамику. В то же время промышленное производство в январе выросло на 2,3%, в феврале сократилось на 2,7%, а в марте выросло на 0,8%. К марту замедлилось падение оборота розничной торговли: если в январе показатель сократился на 2,3%, а в феврале на 2,8%, то в марте падение замедлилось до 0,4% год к году. Номинальные зарплаты в марте выросли на 5,8% против роста на 6% в феврале и на 8,3% в январе. Инфляция же сократилась к марту до 4,1% годовых с 5% в январе.
Читать далее

Метки: , , , , , , , |

Что спасёт наши деньги?

По некоторым подсчётам, россияне держат «под матрасами» 3,8 трлн руб. Эти день­ги (около 5% ВВП) лежат мёртвым грузом. А ведь их достаточно, чтобы поддер­живать текущие объёмы розничного товарооборота 1 месяц и 20 дней.

Финансисты уверены: россияне не хотят их никуда вкладывать из-за своей низкой финансовой грамотности.

Владислав Иноземцев, д. э. н., профессор НИУ «Высшая школа экономики»:

— ЦБ хотел бы, чтобы эти день­ги граждане инвестировали с целью оживления экономического роста. Однако это маловероятно. Сегодня в России нет достойных инструментов размещения свободных средств граждан. Банки предлагают вклады от 3 месяцев до года с доходом 5,77-6,23% (с учётом капитализации процентов). При ожидаемой ЦБ инфляции в 5,8-6,2% такая доходность ничего, кроме сохранения средств, не принесёт. Большинство управляющих компаний, работающих на фондовом рынке, также не могут похвастать особыми результатами. Можно, конечно, давать в долг государству — покупать облигации федерального займа, но там уровень доходности снижается, хотя и держится пока на уровне 8-9,5% годовых. Пока это самый надёжный инструмент, но несколько смущают его долгий срок и неизбежные комиссии банков-операторов (про привычку властей кидать своих граждан я даже не говорю). Пенсионные фонды также не поспевают за инфляцией.
Читать далее

Метки: , , , , , , , |

Основные изменения в экономическом поведении граждан в 2015 году.

Россия 2015

Многим уже понятно, что данный кризис не является циклическим. Он системный. Но проблема в том, что никто не знает, как будет устроен мир после окончания кризиса. Налицо дефицит знания о том, что будет и даже о том, как должно быть. В чем будет заключаться новая модель экономики?

Да, есть описание с прогнозом развития, различными сценариями. И каждый из них может быть вполне логичен и реалистичен. На самом деле, по-иному и не может быть, потому что на то, какой сценарий в итоге будет реализован, влияет огромное число факторов.

Но можно точно сказать, что трансформация в экономике привела к тому, что изменения в нашем экономическом поведении стали уже заметными. На них и я и хотел остановиться. Вот некоторые из них:

1. Увеличилась склонность к сбережениям. Эти изменения продиктованы ожиданиями высокой инфляции, которые оправдывались весь 1 квартал 2015 года, а также другими рисками. Наступает понимание того, что в кризис лучше быть с некоторым запасом денежных средств, в наиболее ликвидном виде, то есть в наличном.

2. Уменьшился горизонт планирования. Горизонт уменьшился как для обычных граждан, нас с вами, так и для бизнеса и финансовых институтов. Конечно, общая стратегия развития есть в любом случае, долгосрочные планы (мысли, желания) есть в любом случае. Но, например, в ситуации с бизнесом под влиянием большого числа внешних факторов и обстоятельств приходится часто корректировать стратегию, менять планы. Обычным гражданам сложно планировать на длительную перспективу ввиду высокой изменчивости ситуации во времени.
Читать далее

Метки: , , , , , , , , , |

Не допустите одной из пяти главных ошибок в финансовом поведении россиян!

Россия. Деньги

Финансовые предпочтения российских граждан не соответствуют мировым представлениям о финансовой грамотности, говорят социологи. РБК Quote на основе опросов общественного мнения собрал пять ключевых финансовых ошибок населения, а финансисты рассказали, как их избежать.

1. Рубль — наше все

Несмотря на две волны девальвации (за год доллар в рублевом выражении вырос почти вдвое — с 36 до 66 руб.), падение уровня жизни, дорожающие товары, россияне остаются верны рублю. На это не влияют ни ошибочные прогнозы чиновников, ни опыт прошлых финансовых потерь из-за инфляции или денежных реформ. На 1 июля 2015 года доля рублевых депозитов в банках составляла 74%, годом ранее — 80%. Хотя эксперты ожидают, что до конца года доллар пробьет отметку 70 руб., россияне не собираются что-то кардинально менять в структуре своих накоплений. По данным опроса Национального агентства финансовых исследований (НАФИ), большинство (60% против 55% в 2008 году) предпочло бы хранить сбережения именно на рублевых вкладах. Выбор в пользу валютных счетов сейчас готовы сделать только 10% опрошенных.

Причина: за пределами Москвы и Санкт-Петербурга людей вообще не тревожат курсы валют, говорит доцент кафедры экономической социологии НИУ ВШЭ Диляра Ибрагимова. По ее словам, их сбережения слишком малы, а взаимосвязь стоимости доллара и уровня жизни совершенно неочевидна. Им важно, что будет с ценами: на продукты, воду и электричество, бензин. Еще одна причина — постоянно звучащая мысль, что хранить сбережения стоит в той валюте, в которой вы будете тратить.

Совет: «Сохранить небольшую часть средств (на которую вы сможете прожить три месяца) в рублях, остальное разместить на долларовом депозите», — говорит международный финансовый консультант FCP Ltd. Исаак Беккер.
Читать далее

Метки: , , , , , , |

Почему русским так трудно копить деньги?

Личный бюджет. Экономия

Как язык, на котором вы говорите, влияет на склонность к курению и способность делать сбережения.

Зачастую главное наше препятствие на пути к богатству — мы сами. Однако есть и другие, неподконтрольные нам факторы. Один из них — язык, на котором мы говорим.

К такому выводу пришел представитель школы поведенческой экономики Кейт Чен, профессор экономики в Калифорнийском Университете в Лос-Анджелесе (отделение школы менеджмента Андерсона). Он поделился результатами своих исследований на сайте TED.

Чен был заинтригован радикально различавшимися привычками в сбережениях людей из 34 стран, обнародованными Организацией экономического сотрудничества и развития (ОЭСР).

Самые богатые и развитые страны мира во многом схожи, однако их норма сбережений (выраженная ниже в процентах от ВВП) различается на удивление сильно:

См. иллюстрацию.

В верхней части графика — жители таких стран, как Люксембург и Южная Корея, в совокупности откладывающие более четвертой части ВВП в год; в нижней — греки, которым едва удается сэкономить чуть более 10% ВВП. Кстати, США и Великобритания по этому показателю ушли недалеко от Греции.
Читать далее

Метки: , , , , , , |